Крипто режим на Кіпрі

Вступ – Ставлення уряду

Кіпр вважається дружньою юрисдикцією для криптовалют.

Географічне розташування острова, його правова система, побудована на основах загального права, приваблива податкова політика та інфраструктура, сприятлива для бізнесу, у поєднанні зі збалансованою регуляторною позицією уряду (у порівнянні з іншими країнами ЄС, де існують більш суворі регуляції) створюють сприятливе середовище для криптовалютної діяльності.

Як наслідок, Кіпр привабив великих гравців світового рівня у фінтех та криптоактивах, серед яких Crypto.com, eToro, Revolut, Bitpanda та CMC Markets, що надало Кіпру нової динаміки та високо підняло його у списку юрисдикцій для фінтех та криптокомпаній. Крім того, сприятливий візовий режим Кіпру для професіоналів з країн, що не входять до ЄС, додає йому переваг як ідеальному центру для фінтех-криптовалютних компаній.

В останні роки Кіпр показав своє прагнення активно брати участь у розвитку блокчейн-технологій і, зокрема, ставати провідним та безпечним фінансовим центром для обміну криптоактивами та надання послуг.

Цей намір став очевидним у 2018 році, коли Кіпр підписав «Декларацію південних середземноморських країн про технології розподіленого реєстру» та «Європейське партнерство з блокчейну», спрямовані на збільшення співпраці між європейськими країнами у галузі інноваційних технологій розподіленого реєстру (DLT).

Того ж року Комісія з цінних паперів та бірж Кіпру (CySEC) заснувала Інноваційний центр, що має на меті стати платформою для спілкування між CySEC та як підконтрольними, так і непідконтрольними суб’єктами у сфері фінтех для обміну знаннями та прискорення розвитку їх бізнес-моделей відповідно до зобов’язання CySEC забезпечувати захист інвесторів регульованих суб’єктів.

Рішенням Ради міністрів №85.629 від 30 серпня 2018 року уряд Кіпру створив спеціальну робочу групу для розробки та впровадження блокчейн-технологій на Кіпрі. Національна стратегія спрямована на регулювання криптовалют і торгівлі криптовалютами через правову базу, припускаючи категоризацію криптовалют на токени цінних паперів та некорпоративні токени.

У лютому 2021 року Директива (ЄС) 2018/843 Європейського парламенту та Ради від 30 травня 2018 року («AMLD5») була впроваджена в кіпрське законодавство шляхом внесення змін до Закону про запобігання та протидію відмиванню грошей і фінансуванню тероризму №188(I)/2007 від 2019 року («AML Law»). Наразі AML Law є єдиною правовою базою на Кіпрі, яка визнає та визначає «криптоактиви».

Правова та регуляторна база

Як уже зазначалося, Закон про протидію відмиванню коштів (AML Law) є основним законодавством, що стосується криптоактивів на Кіпрі.

Перш за все, зазначений законодавчий акт надає визначення терміну «криптоактив», який визначається як «цифрове відображення вартості, що не випускається і не гарантується центральним банком чи державною установою, не обов’язково пов’язане з юридично встановленою валютою та не має юридичного статусу валюти чи грошей, але приймається особами як засіб обміну або інвестицій, може бути передане, збережене чи торговане в електронному вигляді, і не є:

1. фіатною валютою;
2. електронними грошима; або
3. «фінансовими інструментами», визначеними у Частині III Першого додатка Закону про надання інвестиційних послуг, діяльності та регульованих ринків 87(I)/2017».

Крім того, в зазначеному законодавстві визнаються та визначаються Постачальники Послуг з Криптоактивами (CASP). Визначено, що CASP є особою, яка надає або здійснює одну або більше з таких послуг або видів діяльності для іншої особи або від її імені:

1. обмін між криптоактивами та фіатними валютами;
2. обмін між криптоактивами;
3. управління, передача, утримання та/або збереження, включаючи зберігання криптоактивів або криптографічних ключів чи засобів, що дозволяють здійснювати контроль над криптоактивами;
4. пропонування та продаж криптоактивів, включаючи первинне пропонування;
5. участь або надання фінансових послуг щодо розподілу, пропонування та продажу криптоактивів, включаючи первинне пропонування.

Зазначені вище фінансові послуги, що стосуються розподілу, пропонування та/або продажу криптоактивів, також визначаються як такі інвестиційні послуги:

1. приймання та передача замовлень;
2. виконання замовлень від імені клієнтів;
3. операції на власний рахунок;
4. управління портфелем;
5. надання інвестиційних консультацій;
6. андеррайтинг та/або розміщення криптоактивів на основі твердих зобов’язань;
7. розміщення криптоактивів без твердих зобов’язань;
8. діяльність багатостороннього торговельного майданчика для купівлі та продажу криптоактивів.

Крім того, Закон про протидію відмиванню коштів зобов’язує особу, яка визнана як CASP, офіційно зареєструватися у CySEC, якщо вона не є CASP, створеним та зареєстрованим у державі-члені Європейського Союзу (ЄС).

У зв’язку зі своєю наглядовою роллю, CySEC 25 червня 2021 року видала Директиву (Директива) щодо реєстрації CASP відповідно до Закону про протидію відмиванню коштів. Директива, яка є вторинним законодавством, складає ще один елемент правової системи Кіпру, що регулює формування, функціонування та модифікацію Реєстру CASP і встановлює вимоги для їх включення до Реєстру.

Регульовані та нерегульовані криптоактивності

Наступні види діяльності регулюються відповідно до Закону про боротьбу з відмиванням коштів (AML Law) та визначення CASP:

• Обмін (купівля/продаж): обмін криптоактивів на фіатну валюту та інші криптоактиви
• Перші пропозиції монет (ICO) / Прямий продаж токенів емітентом
• Зберігання.

На даний момент, наступні види діяльності НЕ регулюються:

• Позичання / Кредитування: на момент написання, не існує локальної нормативної бази, яка б регулювала діяльність з дохідності/стейкінгу криптоактивів. У випадку, якщо дохідність/стейкінг здійснюється третьою особою від імені власника криптоактиву, то ця діяльність може випадково включати управління, передачу, утримання та/або зберігання криптоактивів, криптографічних ключів чи інших засобів, що дозволяють здійснювати контроль над криптоактивами, що підпадає під пункт (с) визначення CASP.
• Стейкінг на основі механізму консенсусу доказу частки (proof of stake): спосіб використання доказу не є суттєвим, оскільки немає локальної нормативної бази, яка б регулювала діяльність з дохідності/стейкінгу криптоактивів. Згідно з вищезазначеним, якщо стейкінг включає зберігання криптоактивів третьої особи, то це підпадає під визначення CASP.
• Майнінг.

Нові зміни - Прийняття Регламенту про ринки криптоактивів (MiCA)

Регламент про ринки криптоактивів (MiCA) набрав чинності у червні 2023 року. Кіпр готується до імплементації MiCA в кіпрське законодавство з 30 грудня 2024 року.

В результаті цієї трансформації, CySEC припинила прийом нових заявок на CASP відповідно до національних законів.

MiCA запроваджує єдині в ЄС правила для ринку для криптоактивів. Вимоги MiCA загалом схожі на вимоги, що існують у поточних режимах фінансових послуг ЄС, включаючи вимоги щодо розкриття інформації, управління та ліцензування.

Однак, через деякі відмінності між MiCA та існуючим режимом, компанії, які займаються криптоактивами, повинні розглянути, чи підпадають вони під визначення “криптоактивів” у розумінні MiCA, або чи підлягають вони іншому регулюванню, щоб забезпечити відповідність відповідному регулюванню, зокрема для цінних паперів, які можуть становити фінансовий інструмент відповідно до Другої директиви про ринки фінансових інструментів (MiFID II).

На кого поширюється MiCA?

Загалом, MiCA охоплює три категорії осіб:

1. Емітенти криптоактивів. Це не обов’язково юридична чи інша особа, яка створила криптоактиви. Замість цього, емітент криптоактивів визначається як “юридична особа, яка пропонує публіці будь-який тип криптоактивів” або “прагне допустити такі криптоактиви до торгівлі на торговельній платформі для криптоактивів”. Застосовна нормативна база також залежатиме від типу криптоактиву, що пропонується.
2. Постачальники послуг, пов’язаних із криптоактивами (CASPs). Це включає будь-яку особу, для якої надання однієї або більше послуг, пов’язаних із криптоактивами, третім сторонам є професійною діяльністю.
3. Будь-яка особа, що здійснює дії, пов’язані з торгівлею криптоактивами, які допущені до торгів на торговельній платформі для криптоактивів, що управляється уповноваженим постачальником послуг, пов’язаних із криптоактивами, або для яких було подано заявку на допуск до торгівлі на такій платформі.

Які типи криптоактивів охоплюються MiCA?

MiCA застосовується щодо “криптоактивів”, які визначені досить широко як “цифрове представлення вартості або права, що використовує криптографію для захисту і має форму монети, токена чи іншого цифрового носія, який може бути переданий і зберігається в електронному вигляді із застосуванням технології розподіленого реєстру або подібної технології”. Це визначення спрямоване на охоплення не лише криптовалют, таких як Bitcoin і Ethereum, а й стейблкоїнів та утилітарних токенів.

Що не охоплюється MiCA?

MiCA не застосовується до токенів, що визнаються як оборотні цінні папери, а також до інших криптоактивів, що вважаються фінансовими інструментами в розумінні MiFID II, депозитів, позицій у сек’юритизації, страхових чи пенсійних продуктів. Протоколи DeFi і справді “унікальні” невзаємозамінні токени (NFT) здебільшого залишаються поза поточним обсягом регулювання MiCA.

Ідея останнього полягає в тому, щоб дозволити митцям і компаніям створювати індивідуальні цифрові активи без надмірного регуляторного тиску. Проте компанії, що стоять за колекціями NFT, повинні будуть надати “white paper”, який пояснює, що представляє їх продукт і як він працює на блокчейні.

Оподаткування

Оподаткування прибутків

Наразі немає податкового законодавства, що регулює оподаткування доходів від криптовалют. Однак це не означає, що податкові органи не будуть оподатковувати криптовалютні прибутки.

У травні 2021 року податкові органи випустили внутрішню директиву (16/2021), яка пояснює логіку податкового обліку криптовалют. Загальний принцип полягає у визначенні, чи прибуток від криптовалют має дохідний або капітальний характер.

Як правило, дохідним вважається прибуток, якщо криптовалюти були придбані з метою подальшого продажу для отримання прибутку, і відповідно підлягають оподаткуванню: 12,5% для компаній та 0%-35% для фізичних осіб.

Прибуток вважається капітальним, якщо криптовалюти були куплені і збережені з метою отримання додаткового доходу, наприклад, від стейкінгу (та, ймовірно, не підлягають оподаткуванню).

Ознаки торговельної діяльності є широко визнаними стандартами, що можуть значною мірою допомогти визначити намір і природу операції.

Слід зазначити, що Кіпр має один із найнижчих та найпривабливіших корпоративних податкових ставок у розмірі 12,5%. Тому криптотрейдерам вигідніше здійснювати торгові операції через компанію на Кіпрі, аніж як фізичні особи.

Оподаткування - ПДВ

Щодо податку на додану вартість (ПДВ), наразі не існує ні місцевого, ні загальноєвропейського законодавства про ПДВ, і рекомендації щодо ПДВ-обліку криптовалют обмежені, в основному, рішенням Суду Європейського Союзу у справі C-264/14 Hedqvist, яке стало основою для ПДВ-обліку операцій з обміну традиційних валют на біткоїни і навпаки, зазначаючи, що такі операції звільняються від ПДВ. Це рішення має велике значення, оскільки визнає біткоїн як валюту, а не як товар.

Щодо токенів безпеки (Security Tokens), на основі їхньої функції вони можуть вважатися власним капіталом або борговими зобов’язаннями і, таким чином, можуть бути виключені з обох податкових режимів – корпоративного податку та ПДВ.

Висновок

Очевидно, що Кіпр розглядається як важливий фінтех-крипто хаб, який приваблює багато великих світових фінтех та криптоактивних компаній, таких як Crypto.com, eToro, Revolut тощо.

Проте, це не без викликів: нове законодавство, зокрема MiCAR, визначить нове правове середовище, яке необхідно ретельно вивчити перед вжиттям будь-яких заходів. Крім того, забезпечення банківського рахунку для криптовалютного бізнесу може бути складним завданням.

Як TOTALPRO може допомогти?

TOTALPRO має значний досвід у створенні компаній, а також регульованих суб’єктів, ліцензованих CySEC (наприклад, для компанії CASP або криптофонду) на Кіпрі. Наша професійна команда може допомогти та надати підтримку на всіх етапах вашої заявки.

Ми можемо виступати єдиною точкою контакту для створення вашого бізнесу (ліцензованого або ні), отримання дозволів на проживання для вас і вашої родини та дотримання всіх поточних вимог.

Будь ласка, зв’яжіться з нами для безкоштовної консультації за адресою info@totalpro.eu.

Зміст цієї статті має на меті надати загальний огляд теми. Спеціалістична консультація повинна бути отримана стосовно ваших конкретних обставин.