Куди інвестувати та вкладати гроші під час війни в Україні

На початку повномасштабного вторгнення здавалось, що інвестиційний ринок завмер. Велике навантаження на економіку, введені обмеження та суттєве зростання ризиків зробили деякі інвестиційні інструменти неефективними та ризикованими, а перед тими, хто ще вчора готов був вкладатись в українську економіку постало питання, а чи можливі інвестиції під час війни в Україні взагалі.

Проте минув час, бізнес в країні вистояв і оживає. І питання, куди найкраще вкладати гроші знов стає актуальним. Команда Rates розібралася, як правильно інвестувати під час війни, куди втрачати чесно зароблене і як нівелювати більшість неминучих ризиків.

Чи варто робити інвестиції під час війни

Попри досить велику кількість об’єктивно несприятливих факторів, інвестиції в Україні під час війни роблять як люди з надвисокими статками, так і ті, хто оперує відносно невеликими сумами. Такий інтерес пояснюється головними перевагами самого інвестування як явища:

• Можливість вберегти гроші від інфляції – зберігання заощаджень у готівці, особливо, в гривні призводить до поступового зниження купівельної здатності, і фінансово грамотні люди це розуміють.
• Великий вибір інструментів – різноманіття можливостей для інвестування дозволяє обрати допустимий рівень ризику, дохідність, а також почати практично з будь-якої суми.
• Зниження інвестиційних ризиків завдяки диверсифікації – інвестування в незалежні один від одного інструменти з різним рівнем дохідності дозволяє збалансувати портфель.

Мало хто замислюється над цим, але інвестування у внутрішні активи (нерухомість, депозити, бізнеси, акції компаній, облігації тощо) під час війни дозволяє знизити навантаження на економіку України та запобігти дефолту. Тож, рятуючи власні гроші від інфляції, приватні інвестори роблять свій вклад у забезпечення стабільності в державі.

Тим, хто шукає, як заробити грошей під час війни в Україні, також варто врахувати всі можливі ризики:

• по-перше, в умовах війни досить важко спрогнозувати, куди вигідно інвестувати гроші та як будуть змінюватись ціни на будь-які активи;
• по-друге, зараз надвисокі ризики закриття бізнесу та вірогідність зниження вартості акцій вітчизняних компаній;
• і найсумніше, якщо мова йде про нерухомість або інші фізичні активи, – зберігається постійний ризик пошкодження або знищення майна.

Ці моменти не є приводом відмовлятись від інвестування, але зараз потрібно ще ретельніше прораховувати свої подальші кроки, бо ціна помилки може бути вкрай високою.

Приклад інвестиційного портфеля

Ну а ми переходимо до практичних порад від наших експертів. І перше, на чому вони наголошують, розказуючи, в що вкласти гроші під час війни в Україні, – необхідність диверсифікації та створення інвестиційного портфеля. Вкладення коштів в кілька різних активів – один з найефективніших способів зниження ризиків.

Ось неповний перелік варіантів, в що можна вкласти гроші у 2024 році:

• облігації внутрішніх державних позик;
• єврооблігації;
• акції українських або закордонних компаній;
• житлова нерухомість;
• комерційна нерухомість;
• депозити в валюті;
• депозити в гривнях;
• криптовалюти.

Кількість та види активів будуть залежати від суми, яку інвестор готовий спрямувати на інвестування: чим вона більша, тим більшими можливостями ви будете оперувати.

Більшу частину коштів – 60–70% варто розподілити між інструментами, що мають найменші ризики. Це ОВДП, акції іноземних компаній та валютні депозити. Решту можна направити на більш ризиковані та волатильні активи – криптовалюту, ф’ючерси тощо. Якщо дотримуватись наших рекомендацій приблизно інвестиційні портфелі на 15 000$ та 150 000$ будуть виглядати так:

Якщо ви розглядаєте для інвестування більшу суму, в портфель варто додати житлову або комерційну нерухомість. Це досить популярний актив, який можна згодом продати дорожче або ж отримувати дивіденди у вигляді оплати за оренду приміщення.

Інвестування в нерухомість під час війни

Інвестиції в нерухомість під час війни в Україні є частою причиною для дискусій серед потенційних інвесторів. І це цілком логічно, адже коливання вартості житлових та комерційних метрів напряму залежить від інтенсивності бойових дій у певному регіоні, які досить важко спрогнозувати.

І все ж хороші = менш ризиковані варіанти, куди вкласти гроші під час війни в Україні, існують. Це:

• інвестування в новобудови;
• купівля житла на вторинному ринку;
• інвестування в комерційну нерухомість, яка будується – це можуть бути як приміщення у новобудовах, так і будинки для відпочинку в горах тощо;
• купівля готової комерційної нерухомості.

Прибутковість таких проєктів значною мірою залежить від їхньої локації. За даними сайту Мінфін вартість на нерухомість у західних областях України від початку повномасштабного вторгнення зросла найбільше. Змінювалась вона наступним чином:

Це найвищі показники зростання вартості нерухомості в Україні, тож вкладення коштів у будь-який з варіантів буде вигідним саме у західних областях. Це пояснюється відносно безпечним розташуванням нерухомості, а також міграцією офісів різних компаній, зокрема зі сфери IT.

Суттєвим мінусом ідеї вкласти гроші в нерухомість для потенційних інвесторів може стати:

• необхідність постійно контролювати процес виконання ремонтних робіт;
• здорожчання будматеріалів та вартості роботи будівельників та ремонтників;
• затримки здачі новобудов;
• вірогідність пошкодження нерухомості.

Виходом із ситуації будуть вкладення у вже готову нерухомість. Такі інвестиції під час війни найменш ризиковані, хоча обійдуться дорожче.

Купівля облігацій у воєнний час

Якщо ви не готові вкладати у квадратні метри, але шукаєте варіанти з найменшим ризиком, варто розглянути облігації. ОВДП, облігації внутрішньої державної позики України, випускаються як у гривні, так і в доларах чи євро. Мінімальна вартість однієї облігації становить 1000 грн, що робить їх доступними широкому прошарку населення.

Облігації мають фіксований період виплати, це може бути пів року, рік або більше, та фіксований відсоток прибутку, що є вищим за банківські депозити. Ще однією вагомою причиною інвестувати саме в ОВДП є те, що інвестору не потрібно сплачувати податок від прибутку, отриманого від облігацій, а гарантом виплати є сама держава.

Тож це одна з найкращих відповідей на питання, як зберегти гроші під час війни в Україні. Єдиним ризиком вкладу в облігації є вірогідність дефолту в Україні, що унеможливить виплату.

Купити облігації найзручніше через банк. Таку послугу пропонує ПриватБанк, Монобанк, низка інших фінустанов. Для цього потрібно:

1. Зайти в особистий кабінет або відкрити рахунок в обраному банку.
2. Обрати пункт «Купити облігації».
3. Підтвердити операцію.

Після підтвердження вам буде відкрито рахунок у цінних паперах. Залежно від типу облігації виплати можуть відбуватись від 2 до 4 раз на рік – спочатку відсотки, потім вартість облігації.

Для прикладу подивимось  в Монобанку.

Депозити в банках

Ще один варіант, куди вкладати гроші під час війни відносно безпечно – банківські депозити. Фінанси під час війни мають працювати, адже стрімке зниження вартості гривні буде поступово знижувати реальну вартість ваших заощаджень. У випадку з валютою знецінення теж відбувається, але не так стрімко.

Банківські депозити є низькоризикованим інструментом та відносно низькою дохідністю. За даними сайту Мінфін річна ставка для депозитів у топ 20 українських банків, до яких входить ПриватБанк, ТАСКОМБАНК, ПУМБ, Кредо Банк, Сенс та інші, складає:

• 11,5–15% у гривні;
• 1–2,25 % у доларах;
• 0,5–1,75% у євро.

В що інвестувати, обираєте ви самостійно, як і програму з переліку запропонованих банком. Хочете максимально знизити ризики – дивіться на пропозиції з можливістю дострокового розірвання. Бажаєте отримати максимальний прибуток – обирайте довгострокові програми зі складним відсотком. В такому випадку банк нараховує відсотки не на суму первісного вкладу, а на ту кількість грошей, яка є зараз на вашому рахунку. Тож з кожним поповненням депозиту ви робите його все більш прибутковим.

Важливо: обираючи банк, перевіряйте надійність установи, зокрема її участь у Фонді гарантування вкладів, адже можливе банкрутство або відкликання ліцензії значно збільшить ризики інвестування. Також доцільно відкривати депозити у різних валютах або кількох різних банках.

Вкладення в валюту

В більшості домогосподарств України питання, куди інвестувати гроші під час війни, вирішується звичним способом – купівлею іноземної валюти. Насправді вкладення грошей у долари дозволяє захистити заощадження від девальвації гривні. І переваг у такому способі зберігання грошей багато:

• стабільність долара підкріплена однією з найсильніших економік у світі;
• обміняти готівкові долари можна у будь-який момент в банках або обмінниках, у деяких випадках ними можна розрахуватись;
• швидкий доступ – не потрібно розривати договір або продавати активи.

Але розглядаючи покупку валюти як один із варіантів, куди можна вкласти гроші під час війни, врахуйте також і можливі ризики:

• інфляцію долара;
• складнощі з перевезенням великих сум, зокрема необхідність декларування;
• необхідність мати безпечне місце для зберігання.

Тож ми рекомендуємо зберігати в готівкових доларах лише ту частину заощаджень, яка потенційно може знадобитись для покупки іншого активу або непередбачуваних витрат у найближчі місяці.

Цікаво: від початку повномасштабного вторгнення девальвація гривні щодо долара США склала 39%, а от загальна інфляція – 35,6%. Тож інвестування в долар дозволило багатьом співвітчизникам не лише компенсувати інфляційні втрати, але й отримати прибуток.

Інвестиції в акції українських компаній

Ну а ми продовжуємо розглядати варіанти, у що інвестувати під час війни. І наступний цікавий варіант – акції українських компаній. Розглядати такі інвестиції можна як середньо- або довгострокові.

Як купити акції – простіше за все через брокерів, це компанії-посередники між біржею та інвестором. Для купівлі акцій потрібно відкрити брокерський рахунок та поповнити його на певну суму. Мінімальний депозит визначає брокер, і він може становити від 100 до 10 000 доларів. Частина компаній пропонує депозит в гривнях – від 50 000.

В Україні регулятором діяльності брокерських компаній є Національна комісія з цінних паперів та фондового ринку (NSSMC).

За даними сайту Мінфін ліцензію від NSSMC на сьогодні мають такі компанії:

• «Універ»;
• SVIT INVEST;
• «Арткапітал»;
• BTC broker.

На Українській біржі можна купити акції таких компаній: «Райффайзен Банк», ЮЖКОКС, «Центренерго», «Чернігівобленерго», «Галичфарм», АКБ «Індустріалбанк», «Київмедпрепарат», Старокраматорський машинобудівний завод тощо.

Для того, щоб зрозуміти, чи можливі прибуткові  інвестиції під час війни в акції конкретних українських компаній, потрібно орієнтуватись на такі показники: ситуація в секторі, новини конкретної компанії (зміна керівництва, отримання держзамовлень), а також на динаміку росту за останні роки. Знайти такі дані завжди можна на сайті Investing.com.

Чи варто купувати криптовалюту

Розгляньмо ще один варіант, як заробити гроші в Україні під час війни й зробити це відносно швидко. Це купівля криптовалюти. Для інвесторів-початківців оптимальними стануть найвідоміші – Bitcoin та Ethereum. Криптовалюти можна розглядати як середньострокове інвестування, а можна використовувати для отримання коротких грошей на поточні витрати. На жаль, криптовалюти є високоризиковими інвестиційним інструментом, тому спочатку виділяйте під них дрібні інвестиції.

З початку повномасштабної війни в Україні до осені 2024 року вартість BTC зросла на понад 30%. Ті ж, хто придбав його під час суттєвої просадки в грудні 2022-го, змогли заробити шалені 400%. Наразі спостерігається одна з найвищих цін за всю історію торгів, яка може перейти до стрімкого падіння.Щодо ETH, то за ці ж періоди показники склали приблизно 40% та 300% відповідно. Станом на вересень 2024 відбулось зниження вартості на 40% порівняно з травнем 2024.

Ось кілька порад, як можна заробити гроші на криптовалюті та не втратити депозит:

• не збільшуйте ризики за допомогою кредитного плеча брокера;
• не купуйте за найвищою ціною;
• не поспішайте продавати під час активного падіння ціни;
• використовувати хеджування – відкриття зворотної позиції під час стрімкої зміни ціни;
• стежте за новинами та настроями великих інвесторів.

Важливо: до масштабних втрат зазвичай призводить надмірна емоційність. Тому на криптовалюту варто виділити невелику частину заощаджень та чітко дотримуватись порад експертів.

Інші варіанти інвестицій

Окрім наведених вище прикладів існує ще досить багато варіантів, куди інвестувати під час війни в Україні накопичені гроші. Інвестування може передбачати як самостійне управління активом, так і передачу власних збережень під управління іншої людини.

Ось кілька варіантів інвестицій, які можуть вас зацікавити:

Куди інвестори планують вкласти гроші під час війни

Попри те, що інвестування під час війни має вищі ризики, ніж у мирний час, є галузі, які аналітики вважають перспективними в середньостроковій та довгостроковій перспективі.

За даними РБК-Україна тим, хто шукає, де заробити гроші, варто звернути увагу на:

• переробну промисловість;
• торгівлю;
• логістику.

Після закінчення війни перспективи має інвестування в IT, агрокомпанії, нерухомість та будівництво. Тож тим, хто шукає, як заробити гроші під час війни, варто звернути увагу на ці напрямки. Найкращою ілюстрацією того, куди краще вкладати гроші під час війни, стане графік, складений нами на основі даних опитувань Економічної Правди.

Як бачимо, найбільший відсоток людей продовжує зберігати гроші в іноземній валюті. Це може бути як готівка, так і валютні депозити в банках. Найменша кількість українців готова інвестувати в нерухомість та передавати авто у користування державі.

Куди краще інвестувати, щоб жити на відсотки

І наостанок подивимось, куди інвестувати гроші під час війни в Україні, щоб більше не довелось працювати та можна було добре жити лише на відсотки. Для цього варто зазирнути в інвестиційний портфель успішних інвесторів.

Ми розглянемо окремо вибір індивідуальних інвесторів – фізичних осіб, які вкладають кошти від свого імені, та корпоративних. До останніх належать відкриті та закриті акціонерні товариства, які використовують вільні фінанси для інвестування в різні сфери.

З початку повномасштабного вторгнення корпоративні інвестори дещо змінили напрямок інвестицій, оскільки виникла необхідність вкладати у відновлення та модернізацію виробництв, телекомунікаційних мереж тощо. На графіку представлено 10 найбільших акціонерних товариств, суми та напрямки інвестицій:

Щодо приватних інвесторів, то при виборі вони орієнтувались на інвестиції в індустрії, які забезпечують базові людські потреби. До найпопулярніших категорій, у які варто вкладати, увійшли: агросектор, будівництво, логістика, переробка, торгівля та інші.

Для того, щоб зрозуміти, на чому можна заробити під час війни, варто не лише орієнтуватись на популярність сектору, у який ви плануєте вкладати, але й детально вивчати ситуацію в кожній окремій компанії. Найбільш вагомими драйверами росту вартості акцій того чи іншого бізнесу може бути отримання внутрішніх або закордонних інвестицій, держзамовлень, побудова нових виробництв тощо.